[재무상담]펀드·채권 상품보다 시간·위험 분산 투자
Q 경기도 화성시에 거주하는 A(30)씨는 월 1500만원 수익을 올리는 고소득 자영업자이면서 1500cc 구형차를 타고 다니며 가까운 거리는 자전거로 다니는 등 근검절약 소비습관을 가지고 있다. 하지만 과도한 주식투자로 인한 엄청난 손해를 봤다. 향후 3~4년 후에 결혼도 해야 하고 노후준비도 해야 하기 때문에 소득 1500만원 중 소비를 제외한 1300만원을 지금부터 준비를 했으면 한다.
A A씨의 재무목표는 결혼자금 및 노후준비를 하는 데 목적을 가지고 있다. 지금까지 고소득을 올렸지만 과도한 주식투자로 인한 손해를 많이 봤다. 하지만 나이가 아직 젊고 미혼이면서 고소득을 올리고 있으므로 지금부터라도 체계적인 재무 설계를 한다면 좋은 성과를 만들 수 있다.
또한 자영업을 하면서 부채가 전혀 없다는 것은 매우 양호한 자산구조를 가지고 있다고 할 수 있다. 투자자금 3억원 중 6000만원 남겼다면 다소 공격적인 성향을 가진 투자자다.
목표가 분명한 만큼 단기, 중기, 장기 등 분산투자의 효용성을 바탕으로 다소 공격적인 포트폴리오를 구성할 필요가 있다.
은행은 안전한 대신에 이자 수익이 적고, 투자는 기대 수익이 높은 데 반해 위험을 감수해야 하고, 보험은 투자 기간이 너무 길어서 불편하다. 상품의 분산보다 시간과 위험의 분산이 먼저 이루어져야 하는 이유도 여기에 있다.
그래서 목적을 정하고 분산하여 투자하는데, 상품만 다양하게 가입하는 경우가 많고 정작 중요한 시간과 위험에 대한 분산은 이루어지는 않는 경우도 많다. 일반적으로 기간에 따라 단기(1~3년 정도)는 제 1·2금융권, 채권혼합형 펀드를 중장기(3~10년)는 주식혼합형, 주식형 펀드 그리고 장기(10년 이상)는 주식형 펀드, 변액보험 등으로 분산해서 투자하는 것이 좋다.
● 재무상태 분석
평균 소비성향은 표준보다 알뜰한 범위에 속해 있으며 흑자율(소득 중 고정비를 차감한 부분)이 매우 높게 나타나고 있다. 주식 직접투자 비율이 너무 높았으며, 굳이 직접투자를 해야 한다고 해도 여유자금 중 일부만을 운용하는 것이 바람직하겠다.
● 라이프 사이클에 따른 이벤트 및 필요자금 산정
노후준비= 노후자금은 현재가치로 은퇴 후 희망하는 월 생활비 규모를 정한 후 공적연금으로 받게 되는 금액을 감안하고 나서 그 부족분에 대해서 개인적으로 현재 얼마 정도를 투자하는 것이 적당한지가 정해져야 한다.
자녀교육자금 및 결혼자금=아직 시간이 있으므로 가정을 이루신 후에 준비를 시작하면 되겠다.
본인 결혼비용 및 주택구입=주택 관련 비용은 현재 화성시 동탄 일대의 아파트 34평 비용이 약 3억~3억5000만원 정도 하고 있다. 결혼비용은 2000만~3000만원 정도를 예상하면 된다. 충분한 수입이 있으므로 결혼을 전후해 주택 관련 비용은 적극적이고 공격적인 자산 운용이 필요하다.
보장자산=현재 월생활비를 은퇴시점까지 물가상승률 4%를 감안해 계산하면 보장자산 금액은 약 4억원이 필요하다. 매월 일정금액을 보험료로 지출함으로써 잠재 부채를 보험회사로 이관하여 보장자산이 생기는 것이다.
라이프 사이클에서 가장 중요한 건 보장자산이다. 현재 가지고 있는 보장자산으로 충분한지 먼저 증권분석을 통해 부족한 자산에 대해 추가적인 운용이 필요하다.
투자 종목과 효과적인 분산투자 포트폴리오 제안=주식시장이 불투명하다고 하지만 거치식 투자는 분산투자를 해 위험을 줄이고, 적립식 투자는 평균 매입단가를 낮춰주는 효과가 있어 불확실한 시장 상황에서 가장 효과적인 투자 방법이다.
그리고 매년 1번 이상 평가하고 포트폴리오를 재구성해야 자금관리를 더욱더 효율적으로 할 수 있을 것이다.
A A씨의 재무목표는 결혼자금 및 노후준비를 하는 데 목적을 가지고 있다. 지금까지 고소득을 올렸지만 과도한 주식투자로 인한 손해를 많이 봤다. 하지만 나이가 아직 젊고 미혼이면서 고소득을 올리고 있으므로 지금부터라도 체계적인 재무 설계를 한다면 좋은 성과를 만들 수 있다.
또한 자영업을 하면서 부채가 전혀 없다는 것은 매우 양호한 자산구조를 가지고 있다고 할 수 있다. 투자자금 3억원 중 6000만원 남겼다면 다소 공격적인 성향을 가진 투자자다.
목표가 분명한 만큼 단기, 중기, 장기 등 분산투자의 효용성을 바탕으로 다소 공격적인 포트폴리오를 구성할 필요가 있다.
은행은 안전한 대신에 이자 수익이 적고, 투자는 기대 수익이 높은 데 반해 위험을 감수해야 하고, 보험은 투자 기간이 너무 길어서 불편하다. 상품의 분산보다 시간과 위험의 분산이 먼저 이루어져야 하는 이유도 여기에 있다.
그래서 목적을 정하고 분산하여 투자하는데, 상품만 다양하게 가입하는 경우가 많고 정작 중요한 시간과 위험에 대한 분산은 이루어지는 않는 경우도 많다. 일반적으로 기간에 따라 단기(1~3년 정도)는 제 1·2금융권, 채권혼합형 펀드를 중장기(3~10년)는 주식혼합형, 주식형 펀드 그리고 장기(10년 이상)는 주식형 펀드, 변액보험 등으로 분산해서 투자하는 것이 좋다.
● 재무상태 분석
평균 소비성향은 표준보다 알뜰한 범위에 속해 있으며 흑자율(소득 중 고정비를 차감한 부분)이 매우 높게 나타나고 있다. 주식 직접투자 비율이 너무 높았으며, 굳이 직접투자를 해야 한다고 해도 여유자금 중 일부만을 운용하는 것이 바람직하겠다.
● 라이프 사이클에 따른 이벤트 및 필요자금 산정
노후준비= 노후자금은 현재가치로 은퇴 후 희망하는 월 생활비 규모를 정한 후 공적연금으로 받게 되는 금액을 감안하고 나서 그 부족분에 대해서 개인적으로 현재 얼마 정도를 투자하는 것이 적당한지가 정해져야 한다.
자녀교육자금 및 결혼자금=아직 시간이 있으므로 가정을 이루신 후에 준비를 시작하면 되겠다.
본인 결혼비용 및 주택구입=주택 관련 비용은 현재 화성시 동탄 일대의 아파트 34평 비용이 약 3억~3억5000만원 정도 하고 있다. 결혼비용은 2000만~3000만원 정도를 예상하면 된다. 충분한 수입이 있으므로 결혼을 전후해 주택 관련 비용은 적극적이고 공격적인 자산 운용이 필요하다.
보장자산=현재 월생활비를 은퇴시점까지 물가상승률 4%를 감안해 계산하면 보장자산 금액은 약 4억원이 필요하다. 매월 일정금액을 보험료로 지출함으로써 잠재 부채를 보험회사로 이관하여 보장자산이 생기는 것이다.
라이프 사이클에서 가장 중요한 건 보장자산이다. 현재 가지고 있는 보장자산으로 충분한지 먼저 증권분석을 통해 부족한 자산에 대해 추가적인 운용이 필요하다.
투자 종목과 효과적인 분산투자 포트폴리오 제안=주식시장이 불투명하다고 하지만 거치식 투자는 분산투자를 해 위험을 줄이고, 적립식 투자는 평균 매입단가를 낮춰주는 효과가 있어 불확실한 시장 상황에서 가장 효과적인 투자 방법이다.
그리고 매년 1번 이상 평가하고 포트폴리오를 재구성해야 자금관리를 더욱더 효율적으로 할 수 있을 것이다.
저작권자 © 수원일보 무단전재 및 재배포 금지